保险行业资产管理对高触控、定制模型的需求

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自1988年成立以来，Prime Advisors, Inc.®一直专注于为保险公司管理固定收益资产。这一重点从未动摇过。近30年过去了，Prime的客户遍布27个州，业务涵盖财产/意外险、人寿保险和健康保险等多个领域。他们管理的投资组合规模从1,000万美元到逾17亿美元不等。保险行业对外包资产管理专业知识的需求持续增长。许多公司在扩展服务时必须保持多个组合，每个组合有不同的目标。此外，法规需求继续构建，增加了维护法规遵循所需的内部专业知识。而极低的利率仍是一个挑战——这要求保险公司采取更先进的策略，以满足现金流和回报的要求。这就是为什么太阳人寿投资管理公司Prime继续扩大其在美国的影响力。我们采访了唐·麦克唐纳，总裁兼首席执行官Prime采取的方法以及它为保险公司客户带来的专业知识。

为什么保险公司要将资产管理外包?
可能有很多原因，但我认为有两个关键原因。首先，第三方资产管理公司可以以低于客户内部采购和管理的费用，提供预期回报更高的固定收益和另类投资产品敞口。其次，对于客户来说，使用外部专业人员为所有资产类别提供会计、税务和投资建模、企业风险管理、监管报告和其他服务通常更划算。对于我们的客户来说，他们能够以比使用内部管理结构更低的成本来利用我们经过验证的专业知识和成果，以产生更高的回报。

你很看重客户的个性化服务。为什么?
定制是绝对必要的，而我们做到这一点的能力决定了我们作为投资伙伴的身份。虽然我们的大多数客户都属于单一行业——保险业——但每个客户的需求差异很大。如果你采用一种千篇一律的方法，你就会忽视或满足不了一个或多个关键客户的需求。这就是为什么我们所有客户的投资组合都是单独管理的，采用定制的基准，努力实现税后回报的最大化。

需求在哪些方面有所不同?
有一个数字。现金流是一个巨大的变量:客户有不同的现金流模式，有不同的预期负债需求和回报预期。这就是为什么我们的资产/负债建模对我们所提供的内容至关重要。风险承受能力是另一个区别:一些银行将能够承担更长期限和更多信贷，另一些则不那么容易。监管要求和质押/抵押品要求因行业而异。我们的工作是将这些特定的客户需求和目标与我们确定的金融市场机会结合起来，为我们的客户产生最好的结果。

你能举个例子说明你是如何自定义的吗?
基于客户税收状况的定制就是一个例子。作为我们金融模型的一部分，我们将保险公司的税收状况与它们对税收优惠的市政债券的配置进行比较。市政债券通常比应税债券提供更多的税后收益，直到替代最低税率达到，常规税率为5.25%，替代最低税率为20%。

我们的模型比较了预计的常规应交税与可选最低税;我们希望看到是否有机会增加市政拨款，以改善税后收入。

当然，我们还有许多其他方式来定制我们的产品，以满足客户的需求，从资产配置到基准，到董事会教育项目，再到客户报告。但说到底，客户雇用我们来管理他们的资产，并产生持续高于基准的回报。

还有其他成功的秘诀吗?
与定制密切相关的是持续的沟通，因为需求和市场可以迅速变化。我们的客户总是可以直接接触决策者，因此他们知道他们的需求将得到解决，Prime将在任何需要的时候作为他们的合作伙伴。这对我们来说很有效——Prime拥有极高的客户保留率，客户的成功就是我们的成功。让客户满意是我们业务的基础。

有关Prime Advisors, Inc.及其产品的更多信息，请访问www.primeadvisors.com．

Sun Life投资管理集团旗下的机构投资管理公司包括本都肯尼迪(加拿大)有限公司和本都肯尼迪(美国)有限公司。北美房地产有限合伙公司，美国的Prime Advisors, Inc.和Ryan Labs Asset Management Inc.以及加拿大的Sun Life Institutional Investments (Canada) Inc.。此信息仅供机构投资者使用。亚博赞助欧冠在根据本文件所载的任何信息采取行动之前，投资者应咨询其专业顾问。所有意见和评论如有更改，恕不另行通知，并以真诚的态度提供，不承担任何法律责任。前瞻性陈述是投机性的，可能会有风险、不确定性和假设，这些可能与陈述有很大的不同。