7.14亿美元什么时候不是一大笔钱?当一家银行能够在不损害其基础业务的情况下支付这笔金额来解决欺诈指控时。
纽约梅隆银行(Bank of New York Mellon Corp.)今年3月，阿里巴巴同意支付这笔金额，以解决两起政府诉讼。政府指控阿里巴巴在进行外汇交易时没有给客户提供最优惠的利率，从而欺诈地执行了外汇交易。虽然这是一个相当大的数字，但在上下文中看起来要小一些。纽约州司法部长办公室和美国司法部一起起诉了纽约梅隆银行，指控该银行在十多年的时间里从该欺诈行为中获利20亿美元。和解协议解决了这些投诉，也解决了美国证券交易委员会(Securities and Exchange Commission)和美国劳工部(U.S. Department of Labor)的单独调查。
纽约梅隆银行表示，它在和解中没有承认欺诈，这在许多此类和解中很常见。不过，该行确实承认参与了一些被当局指控的行为，并同意解雇一些参与外汇交易的员工，并增加信息披露。
鉴于这7.14亿美元中有一部分可能可以免税，法律专家说，这笔交易看起来很划算。马里兰大学法学院(University of Maryland School of Law)教授、商品期货交易委员会(Commodity Futures Trading Commission)交易与市场主管迈克尔•格林伯格(Michael Greenberger)表示:“这种行为非常、非常麻烦。”“这只是轻微的惩罚。”
纽约梅隆银行(BNY Mellon)的外汇业务今年迄今一直表现强劲，显然受到外汇市场波动的推动。4月22日，该行报告称，2015年第一季度外汇和其他交易收入同比增长68%，达到2.29亿美元。
这一结算只是清理外汇市场的最新努力。2014年11月，欧洲和美国的监管机构以合谋操纵汇率以提高利润为由，对六家全球银行处以总计43亿美元的罚款。
纽约梅隆银行是美国历史最悠久的银行，拥有28.5万亿美元的托管或管理资产，它代表资产管理公司、养老基金和其他机构投资者结算数万亿美元的交易。亚博赞助欧冠
客户与纽约梅隆银行进行货币兑换主要有两种方式:直接与该行的交易部门进行谈判，或者使用该行的常设指令服务(standing instruction service，华尔街行话简称SI)。有了SI，纽约梅隆银行声称可以在交易时自动提供最好的执行。相反，指控称，纽约梅隆银行一直等到交易日临近结束时才采取行动。如果客户正在出售，银行会给他当日最低或接近当日最低的价格。如果客户正在购买，它会得到当天的最高价格或接近最高价格。
这种策略提高了纽约梅隆银行客户交易的利差，从而提高了其利润。根据司法部的指控，2009年，SI服务约占该行外汇交易量的12%，利润的69%。相比之下，谈判外汇交易占交易量的88%，利润的31%。
这7.14亿美元将由原告、受害者和政府本身共同分配。受害者是谁?美国司法部一份修正后的起诉书所附的一份文件列出了2007年至2010年这四年来最大的SI客户。2007年和2008年，荷兰银行(ABN AMRO)为纽约梅隆银行(BNY Mellon)带来的利差最大，分别为1,580万美元和2,840万美元。佛罗里达退休系统在2009年以1350万美元高居榜首。富达投资(Fidelity Investments)的共同基金部门在2010年以1,720万美元的资金位居第一。
大学、保险公司和其他银行也榜上有名，一些主权财富基金也榜上有名亚博赞助欧冠的主权财富中心．纽约梅隆银行的主要主权财富基金客户包括阿拉斯加永久基金公司(Alaska Permanent fund Corp.)、阿布扎比投资局(Abu Dhabi Investment Authority)和科威特投资局(Kuwait Investment Authority)。与这些客户管理的数十亿美元相比，产生的总价差通常只相当于一个舍入误差。然而，纽约梅隆银行的一些客户拒绝了，抱怨他们得到的价格或SI服务的其他方面。
司法部的指控援引了Capital Group Cos.的一名员工的话。驳斥了纽约梅隆银行(BNY Mellon)的说法，即由于其外汇交易规模低于100万美元，它没有资格获得更高的银行间利率。根据起诉书，这名Capital Group员工表示:“我对下面的声明感到担忧，因为它不是真的。”“外汇同业批发价格没有最低限额。”
贝莱德起诉书称，该资产管理公司一度也开始更密切地关注其与该行的外汇业务，这促使纽约梅隆银行的一名员工在2009年底担心，这家资产管理公司将“对我们的外汇业务进行一次全面而彻底的审查”。
纽约梅隆银行发言人海涅(Kevin Heine)说，自诉讼提起以来，该银行一直在推出新的货币服务，其中包括使用独立第三方价格报告交易时间的服务。
这里的教训是，机构投资者需要注意他们的账户是如何亚博赞助欧冠得到服务的。“这很容易自我监管，”一位前交易员表示。“这个案例应该作为一个警告:基金，注意了。这些东西还在继续。”
得到更多的外汇．