ria将目光投向4万亿美元的401 (k)业务

成千上万的理财经理离开大银行在过去的十年中成为独立的注册投资顾问,托管人和服务提供者的工具,以便他们提供富裕家庭与前雇主。现在公司迎合ria寻求新的机会,以帮助他们的客户赢得更多的业务。也许没有奖比美国更诱人的养老金固定缴款的空间,其总资产超过4万亿美元,据位于弗吉尼亚州阿灵顿的美国社会养老专业人士和精算师。

大赞助商可以讨论401 (k)计划,根据员工的需求和提供高度的服务,但中小型计划往往expense-heavy service-light。许多ria已经工作与家庭自己的公司作为赞助商计划,他们可以选择越来越多的各种各样的产品,使他们更具竞争力与银行和其他主要退休服务公司。

“我们已经作为托管人RIA-directed固定缴款计划近20年来,“跳过Schweiss说负责TD Ameritrade机构退休计划的服务平台和丹佛的TD Ameritrade信托公司总裁。“但我们发现随着时间的推移,少于10%的ria我们有客户在做业务的退休计划的空间。“去年秋天Schweiss调查顾问和和他的团队发现,计划管理,从管理的监管费用为较小的ria选择recordkeepers——是繁重的。300名受访者表示,计划的同时,许多赞助商持怀疑态度的使用一个独立的服务提供者,即使他们有个人关系顾问。

介绍了今年1月,TD Ameritrade的处理计划赞助商提供的记录,ERISA监管要求和服务需求,同时允许布满受托人独立顾问和管理计划的投资选择。独立ria关键竞争优势中小空间计划,根据Schweiss。“十有八九,他们已经企业主客户,和他们可以去说,他们可以提供一个更好的产品以更低的费用,”他解释说。Schweiss说,许多咨询公司TD Ameritrade的托管平台,不追求退休计划业务已经接受了新项目。

Des Peres范式财务顾问,位于RIA管理着超过3亿美元,在2012年进入固定的空间。“我们一直审查个人客户的401 (k)账户,发现许多构造和fee-intensive很差,”瑞安说,财富管理权力。范式总裁兼首席执行官詹姆斯·雷丁管理美国化学品和生物技术巨头孟山都Co .) 401 (k)计划六年之前在自己的1999年。该公司使用莫尔文提供的退休计划访问平台,宾夕法尼亚州的先锋集团,专注于计划至少有1000万美元的资产,但也适用于较小的客户。

Envestnet退休方案,芝加哥Envestnet的一个部门,一个统一的管理帐户提供额外1960亿美元的资产和3760亿美元由银行和券商使用其保管的管理和执行技术,也追求新进入者像范例。人集团总裁先生Sivadasan说他的公司计划,2月份推出,让顾问的工作与多个recordkeepers和托管人来适应个人计划赞助的偏好。TD Ameritrade的平台,它旨在帮助ria削减成本计划参与者通过降低行政费用。

行业观察人士希望看到养老金固定缴款计划参与者增加储蓄,选择合适的投资。2007年至2009年,当股市下跌已经削减基金余额,平均贡献401 (k)计划的工人年龄在50到64年下降了9.3%,据波士顿学院的退休研究中心。一个独立的顾问可以单独与员工见面,确定每个人的风险承受能力,锻炼大管理员那将是不切实际的。这要归结于教育参与者和主要决策者,说范式的权力。“员工需要完全理解的选择他们的计划和储蓄的重要性在职业生涯的早期。“••