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Marisa Drew开辟了男性主导的资本市场
瑞信(Credit Suisse)负责欧洲、中东和非洲地区(EMEA)投资银行业务的联席主管,通过在欧洲开拓杠杆融资,打造了自己的职业生涯。
杠杆融资在金融界的批评者中名声不佳,但玛丽莎·德鲁(Marisa Drew)利用她对杠杆融资的精通,帮助建立了几个商业帝国,并在充满睾丸激素的资本市场上开创了女性的职业生涯。去年对49岁的德鲁来说是个大日子。她和她在瑞士信贷集团(Credit Suisse Group)伦敦办事处的团队在有线电视运营商Liberty Global以255亿美元收购英国维珍传媒(Virgin Media)的交易中担任联合顾问,她还被任命为欧洲、中东和非洲投资银行业务联席主管。根据Dealogic的数据,2013年,瑞士信贷在该地区债务资本市场的收入跃升了33%,达到3亿美元,使该行保持在第八位。欧洲、中东和非洲总体投资银行收入增长了5%,达到7.08亿美元。
德鲁拥有宾夕法尼亚大学沃顿商学院(Wharton School of the University of Pennsylvania)的MBA学位。上世纪80年代末,她在早期私募股权公司埃迪·特朗普(Eddie Trump)和朱利叶斯·特朗普(Julius Trump)那里学过杠杆投资者由垃圾债券之王迈克尔·米尔肯出资之后,她试着自己创业,创办一家课后学习中心连锁企业,但她错过了更高的风险和市场繁忙的节奏。德鲁说:“我意识到我想和企业家一起工作,而不是做一个自己。”
为雄心勃勃的电信和媒体公司筹集资金似乎是一个理想的妥协方案,这些公司在上世纪90年代一直在迅猛发展。德鲁在美林公司(Merrill Lynch & Co.)纽约办事处找到了一份杠杆融资助理的工作。1999年,美林将她派往伦敦,为欧洲建立一个杠杆融资集团。“我刚搬到这里的时候,大多数公司财务总监都不喜欢债务,而杠杆融资被认为是一种激进的美国融资增长方式,”德鲁回忆道。她在成长过程中跟随她的军人父亲在美国和欧洲工作过几次。但在美国,你能想到的几乎所有主要行业都是建立在杠杆基础上的:石油和天然气勘探、超市、移动电话和有线电视。当你用不够有力的商业计划来证明你的影响力时,你就错了。”
德鲁上任不到一年,信贷过热的电信和互联网泡沫就开始破裂,“事情平静了一段时间,”她说。但这位银行家在约翰•马龙(John Malone)身上找到了志气相投的人。这位总部位于科罗拉多州的媒体亿万富翁通过自由全球(Liberty Global)开始在欧洲收拾残片,而且不介意为此借钱。2003年,她还在瑞士信贷(Credit Suisse)找到了新家,担任欧洲杠杆融资发起部门的联席主管。瑞士信贷的第一波士顿(First Boston)投资银行部门帮助扩大了美国的杠杆融资范围。
过去十年里,德鲁为总部位于伦敦的Liberty Global筹集了超过500亿美元的资金,促成了六笔对欧洲有线电视和互联网提供商的收购。Liberty Global联席首席财务官查尔斯•布拉肯(Charles Bracken)表示,玛丽莎多产的融资帮助整个欧洲大陆转向了更大胆的企业融资选择。现在它几乎和美国一样先进了。”
Drew的其他主要客户还包括:由埃及大亨纳吉布•萨维里斯(Naguib Sawiris)组建、现为俄罗斯Vimpel-Com所有的从意大利到巴基斯坦的移动运营商Wind Telecom;以及英国的千禧穹顶。在2000年的庆祝活动之后,巨大的圆顶在伦敦东南部泰晤士河的一个转弯处空置了7年。后来,德鲁与洛杉矶的音乐会和体育推广公司安舒茨娱乐集团(Anschutz Entertainment Group)合作,后者拥有斯台普斯中心(Staples Center)。2006年,她筹集了2.7亿英镑(4.94亿美元),其中大部分来自美国投资者,足以将圆顶体育场整修成一个成功的娱乐场所,即现在的O2体育场。“每个英国人都坚称,人们不可能大迢迢跑到格林尼治的千禧穹顶去看音乐会,而是美国人投资者了解AEG的机遇和成功记录,”她说。
在业余时间,德鲁通过几个小组,包括她担任主席的瑞士信贷银行委员会(Credit Suisse 's Women In Banking Committee),努力在未来与更多女性同事共事。她认为,自2008年的金融危机以来,世界上出现了一种更全面的主人和情妇的趋势,她预测,这一变化最终会让这个职业对女性更具吸引力。德鲁认为,欧洲企业正从银行融资向债券市场(包括高收益债券)的长期转变。根据Dealogic的数据,2013年,标准普尔(Standard & Poor 's)评级为BB级或更低的欧洲投机级债券的发行量跃升了54%,达到1219亿美元,而美国的这一数字为2595亿美元。这个“造雨人”完全有机会让银行业掀起一场风暴。••