SEC在不到5个月的时间里对一家对冲基金提起了第二起诉讼，指控该基金存在与其侧袋有关的不当行为。
侧口袋在2008年之后开始流行，当时对冲基金面临赎回，将非流动性资产放在一个单独的被称为“侧口袋”的投资组合中。这一做法惹恼了许多投资者，他们希望立即收回自己的资金。 根据SEC的说法，现在看来，至少有两家对冲基金滥用职权管理这些“兜里的钱”。
这两起案件也提醒人们，SEC已经履行了打击对冲基金滥用行为的承诺，而不仅仅是在内幕交易方面。
在周二下午公布的最新案件中，劳伦斯•R•戈德法布(Lawrence R Goldfarb)同意支付1400多万美元，以了结SEC对他和他的公司Baystar资本管理有限责任公司(Baystar Capital Management LLC)隐瞒其欠投资者的1200多万美元投资收益的指控。
美国证券交易委员会说，戈德法布将现金转移到他控制的其他实体，最终资助了一家房地产企业和一家旧金山唱片公司。戈德法布还被指控将投资者资金存入一个银行账户，用来支付未经授权的个人开支，包括娱乐和慈善捐款。
根据美国证交会的起诉书，Goldfarb和BCM之所以能够实施欺诈，部分原因是这笔投资被保存在一个“侧袋”里，对冲基金Baystar Capital II的投资者对这个“侧袋”的能见度有限。SEC称，Goldfarb的“口袋投资”在2006年开始盈利，但他将收益用于其他用途，而不是支付给该基金的投资者。他的任何交易都没有得到该基金的合伙协议或发行文件的授权。
SEC旧金山地区办公室主任Marc Fagel在一份新闻稿中称:" Goldfarb背叛了对冲基金投资者的信任，不让他们知道自己的投资获利，这样他就可以把他们的钱当作自己的钱来使用。"
SEC称，Goldfarb和BCM多年来隐瞒了这一欺诈行为，向投资者提供虚假的账户报表，显示他们的口袋没有实现任何收益。美国证券交易委员会还声称，Goldfarb试图向该基金的第三方管理人隐瞒备用资金产生的利润。
10月,美国证券交易委员会(SEC)指控对冲基金经理保罗•T Mannion Jr和安德鲁斯年代Reckles和PEF Advisors LLC)和PEF顾问有限公司投资顾问实体控制,欺诈栅栏主基金投资者,高估了他们放置在一个流动性基金资产“sidepocket”和盗用其他基金资产。该委员会还指控Mannion、Reckles及其投资顾问实体在一次私人股票发行中作出重大虚假陈述。
该投诉提交给美国乔治亚州北部地区法院。
根据秒，从8月到2005年10月，通过PEF的漫步和射击，将对冲基金的投资放置在世界健康替代品中的“Sidepocket”中的投资，并以与基金披露的不一致和相反的方式重视这些投资。曼尼翁和重新审视其价值的内部评估。“
起诉书称，虚假估值使Mannion和Reckles向投资者报告误导性地夸大了资产净值，并使Mannion和Reckles从该基金收取过高的管理费。