伟大的均衡器：人和金钱的主要结果2020

如果人和金钱2020展示了一件事，这是退休是一个伟大的均衡器。几乎每个人都担心它，并试图在日常生活中的众多责任中优先考虑它。这是全球挑战的快速快照。

不管情况如何，每个人都担心退休后的生活比他们的储蓄更久。

• 37%全球尚未开始为退休储蓄。
• 32％假设退休后钱花光对他们未来的财务构成最大的风险。

大多数人专注于安全性作为退休的首要任务。

• 55％担心耗尽赚钱。
• 44％担心保持他们的生活水平。

美国重要的发现

数据in.人和金钱2020是全球性的，但美国的情况与世界其他地方有些不同。以下是一些关于美国人的亮点。

他们说数据只是你对它的作用，以及诸如此类的主要研究人和金钱2020产生了大量的见解。为了帮助计划发起者解释这些发现的意义，也许更重要的是如何将这些知识用于计划参与者的工作，亚博赞助欧冠与Blackrock报告中的两个主要利益相关者交谈：蒂芙尼·珀金斯-穆恩博士，贝莱德全球营销研究、分析和数据主管，董事总经理，谁领导了这项研究工作;和马特·索弗，特许金融分析师，贝莱德退休集团董事总经理兼分销主管。

你将如何总结这些发现人和金钱2020？

蒂芙尼Perkins-Munn:人和金钱Blackrock的旗舰研究，它有助于我们了解人们拥有的关系。我们作为公司的宗旨是帮助越来越多的人体验金融福祉，因此定期对自己的金钱的感受进行阅读是很重要的，因为它总是变化。人们有很多钱有很多钱，这可以转化为不明智的决定 - 甚至在某种程度上感到紧张的决定 - 在做出财务决策时。因此，人们为退休做好了准备，并被迫重新留下它的退休意味着什么。对于一些人来说，这意味着继续作为退休的正常部分工作。一般来说，我认为在计划和准备退休时，我认为人们目前在精神上和情感上的良好的地方。然而，未来看起来更有希望，因为人们正在为退休做好准备的更大程度。

研究中有什么让你惊讶的吗?

Perkins-Munn：我很惊讶的是，金钱被认为是比家人更多的压力。我以为Genxers必须养育和教育自己的孩子，并接近他们可能不得不照顾他们的婴儿父母的观点，家人将成为顶级压力源。但是，家庭和金钱都对退休具有重大影响。

马特索米尔：我们与DC领域的金融和人力资源专业人士合作。现在，我们的合作伙伴在那个硬币的两边都在花很多时间 - 特别是在Covid-19大流行的中间。身体和心理健康的自然延伸是在金融福祉中投资时间。这是有道理的，因为作为蒂芙尼刚刚注意到，金钱是顶级压力源。研究makes it clear that many people don’t know how to invest, are concerned about saving, and don’t know how to spend money – which is why they have no confidence that their money’s going to last them for the rest of their life. That’s something we need to wrap our heads around in the DC industry – we have to bridge accumulation and decumulation in a way that generates confidence.

你怎么看待人们觉得他们不能按照传统意义上的退休不再工作?

Perkins-Munn：这是一个很好的问题。例如，Genxers的一部分原因是Envision在他们将继续以某种方式继续工作的退休版本，是他们目前没有准备好吗？或者他们只是开始重新考虑并重新想象退休是什么？Genxers现在靠近被认为是传统的退休年龄，许多人只是开始认真思考它。这回到了研究告诉我们金钱的是禁忌 - 大约四分之三的人不会与他们的家人或朋友交谈，近一半的人不跟他们说话配偶关于它。当有些东西强调我们出来时，最容易做的事情就是忽略它，对吧？我们必须将这些担忧和教育纳入退休进入过程中的早些时候，并以一种非常有形的方式，帮助改变人们对期货的看法。

Soifer：这就是为什么计划重新注册在华盛顿特区如此重要的原因——这是你重新设置系统的机会。这对每个人来说都是更多的工作，但当雇主告诉员工将重新注册时，大多数人都能接受，因为他们认为雇主是可靠的建议来源，这让他们走上了一条更好的道路。x一代就是一个很好的例子。他们在传统养老金和401(k)计划之间的转变中陷入了困境。婴儿潮一代有养老金，他们可以用401(k)计划来补充，而千禧一代除了401(k)计划什么都不知道。在某种程度上，x一代有养老金，与婴儿潮一代相比，它可能有一个下降的福利水平，在职业中期，他们转向401(k)作为他们的主要退休储蓄工具。如今，许多基金已经默认为目标日期基金——这是好事——但与此同时，许多计划发起人正在采取正确的步骤重新注册，以帮助他们获得一个好的位置。

为什么那些积极为退休储蓄的人觉得他们不能比那些正在为退休储蓄的人更有能力退休不是为退休储蓄吗?

Soifer：部分是他们知道他们会有一罐钱，但不知道该怎么办。他们需要更多透明度，以持续一生。计划赞助商正在致力于这一挑战，也是立法者。您可以在需要披露收入的安全行为中看到这一点。这并不完美，但它是朝着正确的方向的一步，并在退休期待的内容方面提供了更多的透明度。

无法退休的想法也与担心钱花光的担忧步调一致。那么，人们到底在告诉我们什么呢?他们想要现金流的确定性和一致性，并保持生活水平——这些特征与固定收益养老金100%一致。这就是为什么我们一直坚持要从保险行业借鉴经验，特别是要把年金纳入固定缴款计划，因为它完全符合人们的风险偏好。

五分之一的人不相信他们在获得他们想要退休的收入的正确道路上。那是…

Soifer：......数量非常高，调查中的许多人都无法访问直流计划或养老金。即使考虑那些因素，这个数字也太高了 - 它表明访问是一个大问题。

一个大的数字也表明我们正在教育方面的错误观点。如果你第一次听到你对自己的退休计划和储蓄负责，就是当你从高中或大学开始你的第一份工作时，我们为时已晚。当他们在中学时，人们可能需要听到这个，所以它成为他们天然肌肉记忆的一部分。他们正在得到第一份工作的那一分钟，他们是一个计划，金钱来了，这成为他们的常态。

Perkins-Munn：这对肌肉记忆来说是一个很棒的观点。调查显示，大多数人都不舒服做出财务决策，并导致囤积现金和投产。在研究中，我们估计目前在存款账户，现金储蓄或外币中举行了45.9万亿美元。这项研究中的可投资资产的平均比例为48％，25％的人持有只要现金。这就涉及到马特之前说的——人们不知道如何消费或投资他们的钱。因此，他们一直持有股票，却不清楚如果不把股票藏在床垫下，他们如何能获得更好的回报。

你认为为什么很多人觉得定期存钱很困难?

Perkins-Munn：有一种误解，财富积累只是为了富裕的人。这是我们必须打破的神话。您不必等到您达到一定程度的收入或财富，开始考虑投资。它应该同时突破您在生活中所做的所有其他财务决策。雇主帮助员工了解你不仅仅把钱放在股票市场上，也很重要，并观看它永远上升。市场有时会下降，这是你必须舒服的东西。以同样的方式，你只需要从每个薪水中扣除50美元的舒适，因为它正在帮助你随着时间的推移而增长你的财富。在我们的研究中，我们向当前投资者询问他们向非投资者推荐的东西，以帮助他们开始储蓄。他们建议推出独特而创新的方式来投资少量。他们建议的第二件事是投资逐步投资 - 开始小幅增加，随着时间的推移，随着时间的推移增加您的投资，因为您变得更加经验丰富和知识渊博。 The third suggestion is to use automatic transfers, such as having your credit cards automatically put any spare change into an investment account. Or in a DC plan, that could translate to setting contributions to auto-escalate, if that’s not already set at the company level. Ideas like that can really help employees dip their toes in the water and get comfortable with investing.

你会如何建议DC计划发起者，让他们使用其中的发现人和金钱2020，并利用它为他们的参与者的利益？

Soifer：在DC行业中，很多人都是投资专家，自然的趋势是将投资阵容作为其他一切的起点。如果我是一个计划发起人，在第一天就有一张白纸，我会将计划设计作为驱动结果的主要考虑因素。大多数计划发起人没有第一天的计划，所以我的建议是，从你现有的计划开始，了解在你的组织中工作的人——他们是如何思考、投资和储蓄的。我们的数据是关于广泛人群的，但如果你了解你自己的组织，这将帮助你回答重要的问题:我们的计划的总体目标是什么?我们应该自动登记人们吗?我们应该auto-escalate吗?我们员工的风险概况是怎样的?他们的储蓄偏好是什么?他们的消费偏好是什么?通过了解你的人口统计资料，你可以了解很多关于人们的思考方式和他们的风险偏好。

很长一段时间，我们为其他人做了同样的事情并开始投资。但我们一直在做大量的工作，现在我们总是要求计划赞助商向我们展示数据，以便我们开始计划设计。作为一个计划赞助商，设计 - 首先做出了更好的基金。你不需要立即需要所有的铃声和​​吹口哨，但是一般的方法为您提供了一个很好的路线图，就如何帮助人们更好地提出更好的结果。

你认为华盛顿特区在投资方面应该是什么样子的?

Soifer：我们作为一个行业，必须提升我们的投资游戏。如果你递给了一张空白的纸张，并说：“设计投资组合”，他们不会吸引唯一的股票和债券的投资组合。我们已从养老金，禀赋和基础上获得了专业知识，以构建DC - 投资组合的更强大的投资组合，具有更高的风险调整回报。但是当你处于低回报环境时会发生什么 - 例如，如现在，债券在历史上或附近的债券中没有屈服，并且股票在历时的高位上？那些是直流计划的基本工具，所以在这方面看到一些演变会很好。我们可以在长期股票/债券和私募股权之间做很多。

除了监管变革之外，很多这取决于参与者和计划赞助商如何感受到传播翅膀，从而说话。

Soifer：对，你得在他们所在的地方和他们见面。人力资源部门确实手头紧，但我喜欢他们追求整体幸福感的理念。你可以与他们在职业和生活中的位置见面，分享见解和教育，帮助他们从现在的位置到达他们想要的位置。这不是五年就能解决的问题——这是一代人的改变。

Perkins-Munn：总的来说，金融服务公司在投资数据方面是出了名的擅长，而在理解客户数据方面则是出了名的糟糕。这些客户是谁?我该如何看待它们呢?这是我们调查的重要贡献之一，也是贝莱德在帮助DC计划赞助商时表现出色的一种方式。有了我们调查的数据，我们就能真正理解不同的金钱观念，以及他们的整体幸福感。例如，我们惊讶地发现，在我们的样本中，39%的人被我们归类为“有活力”的人——他们对生活和投资感到快乐，他们有退休储蓄，他们很自信，财务状况良好。这是一群我们可以学习的人。

作为一名数据科学家，你是否对其他组织感兴趣?

Perkins-Munn：大约20%的人被我们认定为“有决心”。他们对自己的财务投入很大，他们使用数字工具，他们思考并改变他们的投资策略，他们持有债务。他们渴望学习更多关于投资的知识。这两组人——充满活力和决心——在正确的指导下，创造了一个充满希望和前景的财务未来。他们还可以影响其他投资者。在贝莱德，我们真的在依靠数据，以了解我们如何才能在DC领域最有效地工作——剥开洋葱，了解人们是谁，他们的需求是什么，以及我们如何才能最好地为他们服务。

Blackrock不仅仅是产品提供商。DC计划赞助商如何作为解决我们一直在讨论的挑战的合作伙伴？

Soifer：我们非常专注于首先倾听，收集和理解数据，并让它通知我们所有人——计划赞助商和我们在贝莱德的团队——作为受托人做出相应的决定。这里有一个实际的例子:我们过去常常和投资委员会坐在一起，一致认为自动升级是一件伟大的事情——但什么也不会发生。什么也没发生，因为我们无法为委员会的最终决定提供任何切实的帮助。这些天，我们有数据，我们可以证明自动升级将对计划中的任何群体，或作为一个整体的员工产生变化。我们可以在5秒钟内向人们展示他们的受托决定对经济的影响，这是一个游戏规则的改变者。我们处于一个独特的位置，能够综合数据，支持投资，了解教育和与计划赞助商的沟通。我们了解行为经济学，以及它如何推动决策和更好的结果。

Perkins-Munn：在贝莱德，我们真的很擅长展示同理心。我们关心计划赞助商，我们关心员工。这是我们的DNA。我们的目的是帮助越来越多的人体验经济上的幸福。因此，我们努力确定如何最有效地使用数据，我们通过技术选项来考虑，把所有这些都放在一起，并通过一个移情透镜来应用它。我们想要深入了解员工的需求，以及我们如何才能最大程度地帮助计划赞助商。

了解更多关于DC计划成员需要退休的内容，以及如何帮助他们到达那里．

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关于贝莱德人与金钱调查:这是迄今为止规模最大的关于财富幸福的全球调查之一，该调查采访了来自18个国家的26814名受访者(其中4004名受访者来自美国)。在北美:美国和加拿大;欧洲:德国、意大利、瑞士、法国、比利时、荷兰、丹麦、西班牙、瑞典和英国;在拉丁美洲:巴西和墨西哥;在亚洲:中国、香港、日本、新加坡和台湾。受访者年龄在25岁至74岁之间，他们要么是家庭储蓄和投资的主要决策者，要么是共同决策者。在选择调查参与者时，没有使用收入或资产资格。在独立研究咨询公司Kelton Global的支持下，该调查于2019年11月至2020年1月在线进行。这个全球样本的误差幅度是+/-。598%。

此材料仅用于教育目的，不应被解释为研究。所提出的信息不是对全球退休景观的完全分析。由于市场的变化，经济或监管环境或其他原因，此处表达的意见在任何时候都会发生变化。该材料不构成投资，法律，税务或其他建议，并不能依赖投资或其他决定。

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