ESG可能已经成为主流,但美国和欧洲的许多大型资产所有者并不满意他们的ESG环境、社会和治理指标提供者.
根据GaiaLens对美国和欧洲200家最大资产所有者的调查,只有23%的投资者对他们使用的指数感到满意亚博赞助欧冠.在受访者中,最常用的指标依次为全球报告倡议标准、联合国17项可持续发展目标和气候相关财务披露特别工作组(TCFD)。
GaiaLens联合创始人塞布•柯克(Seb Kirk)表示:“对于ESG规则的一个(全球化的)共识……我们离它还很远。亚博赞助欧冠.“你可以选择你想要使用的(标准)。我们还不能说我们可以比较苹果和梨。”
GaiaLens是一家为资产所有者和资产管理者提供ESG数据的公司。为了进行调查,该公司委托投资市场研究机构贝雷斯福德研究公司(Beresford research)对200家最大的资产所有者进行了电话采访。一半的受访者居住在美国;另一半位于西欧和英国
大约一半的受访者代表公司进行投资,而另一半则为养老金计划、公共和政府计划、捐赠基金和基金会工作。超过一半的受访者是首席投资官;另一半由可持续发展和ESG整合主管分配。
28%的资产所有者受访者将他们对当前ESG报告框架的不满归因于提供者使用的方法缺乏透明度、透明度和稳健性。约20%的受访者表示,他们的不满源于ESG报告中对“E”元素的重视程度不平衡,称指数提供者在很大程度上忽略了“S”和“G”因素。
14%的受访者告诉GaiaLens,“没有一个(供应商)关注我们最关心的ESG领域”,而15.5%的受访者表示,ESG指数带来的投资业绩低于投资者的预期。
Kirk表示,这种不满的部分原因在于,与ESG的社会和治理组成部分不同,环境方面更容易量化。柯克说:“(环境影响)是一个可以衡量的指标。”但就社会问题而言,很难量化一家公司在人权方面做得有多好。”
Kirk说,一般来说,资产所有者在采用ESG方面要比管理者慢得多,尤其是在对自己的过程进行评分时。例如,虽然60%的受访资产所有者正在建立专门的ESG投资组合,并提供ESG基金选项,但他们在ESG相关尽职调查方面仍然落后。只有25%的受访者表示,他们已经将ESG评分纳入了现有的投资经理遴选过程。Kirk推测,这可能是因为管理者比所有者在参与ESG方面感到更大的压力。
此外,对ESG指数和基金能力的怀疑生成α在较低的采用率中起了很大作用。例如,33%的美国受访者表示,他们认为ESG对回报率产生了负面影响,而17%的欧洲受访者持相同看法。
尽管如此,对ESG数据和透明度的需求不断增长,正给上市公司带来压力,要求它们提供更好的信息披露。德勤(Deloitte)周一发布了一项针对300名资深财务和可持续发展专业人士的调查,57%的受访者表示,在披露公司的ESG信息时,获取准确完整的数据是他们面临的最大挑战。
根据该报告,缺乏准确和可靠的数据的部分原因可能是技术资源不足。虽然技术是ESG报告过程中不可或缺的一部分,但92%的德勤受访者表示,他们认为公司需要在技术方面投入更多资金,以满足“一致、可靠的测量、报告和披露”的需求。
德勤转型与保证(ESG)全国管理合伙人Jon Raphael在一份声明中表示,最终成功的公司将拥有“熟练专业人员的正确组合、精简的流程和动态技术,以满足利益相关者对高质量ESG披露的期望,并逐步建立信任。”
完整的GaiaLens报告预计将于6月发布。