自1930年以来,HighGround顾问-德州一旦被称为浸信会的基础是资金管理的支柱为当地教堂和宗教的非营利组织。
这些天,外包公司首席投资官仍然Baptist-related组织管理资产,但它不断增长的客户和投资能力。
坐在25亿美元的资产,该集团最近加强投资团队管理资本的各种各样的非营利组织,他们有大计划为2023。
2021年8月,Helge Rokenes加入HighGround仅仅几个月之前,即将离任的首席投资官乔赖特正式离开组织。Rokenes加入之前,花了七年的董事总经理草地基金会,一个家庭办公室设在达拉斯/沃斯堡地区。
“这是一个很好的混合客户端交互,构建团队,内部功能转变的过程中,“说Rokenes相对较新的角色。“这是一个高质量的组织。这是管理的很好。这是一个非常有吸引力的主张。”
卡罗尔·吉尔曼Rokenes加入长期投资团队成员与该基金会自1991年以来,一直和彼得的情况下,他于2015年加入。在过去的一年里,他在菲利普·戈弗雷带来了新的国有资本合作伙伴的私人市场主任史蒂文·蒂米从基金评估集团领导公开市场,和迈克尔·邓肯作为投资分析师。
与更新的团队组建,HighGround顾问工作之前将其投资组合。
“资产配置是前面和中心对我们来说,“出身地说。“我们使用一个标准的均值-方差优化框架。我们的大多数客户有类似返回目标能够支持每年5%的支出,包括通货膨胀和费用。我们的目标组合相信可以实现这一目标而减少波动。”
大约两年前,领先于通货膨胀和利率的飙升——HighGround添加接触液体实际资产,包括基础设施和自然资源股票、基础设施信贷和技巧。根据Rokenes,帮助压载熊市的组合与一些最严厉的效果。
虽然这时机是偶然的,HighGround一般不关注转移资产。“我们不要陷入市场时机,“出身地说。“明年我们可以看到经济衰退,美联储继续排水系统的流动性,这往往是一个艰难的时间风险资产。我们专注于拥有一个平衡的投资组合,可以承受一段时间的持续高通胀和一个场景:一个衰退带来通缩压力。”
他的团队目前正在增加私人信贷组合的过程中,与最初专注于高级担保直接放贷。
至于公共债务,HighGround并不认为时机是正确的。“虽然绝对收益率高收益市场的吸引力,因为无风险利率走高,信贷息差仍不处于历史高位,“Rokenes说。“我们已经绘制出经理进入如果我们感到兴奋。”
该集团也在努力使其对冲基金分配内部,从一个基金结构来选择普通合伙人本身。
“我们并不是太大,所以我们可以去寻找最好的基金经理可能容量约束,“Rokenes说。“许多完善的全球定位系统(GPs)的共鸣,为导向的故事。”